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课程背景
为还原拟上市公司财务报表的真实性，中国证监会启动了"史上规模**大"的IPO财务核查专项行动，已有268家企业因财务报表不合规被撤回申请。拟上市公司如何才能顺利过会？
**资深上市操作专家对案例的生动讲解，帮助学员了解IPO市场的**新趋势及相关政策，学习成功模式。
课程收益
全面了解企业上市的条件、7大步骤
全面了解证监会发审委的审核重点
全面掌握上市前后如何使用创新方法融资
全面掌握上市前如何引进风险投资
课程对象：董事长、股东、总裁/总经理、董事会秘书、首席财务官/财务总监、财务经理、企业中高层等
课程特色：**资深上市操作专家对案例的生动讲解，帮助学员了解IPO市场的**新趋势以及相关政策，学习成功模式。在深入剖析企业IPO为何会被否决的同时，揭开IPO产业链潜规则背后的神秘面纱，巩固企业IPO在操作流程、财务、法律、涉税等方面的准备与管理，助力企业成功上市。
课程大纲
**单元 企业IPO上市概述
1、 上市条件
1) 主板、中小板上市条件
2) 创业板上市条件
3) 科创板上市条件
4) 海外上市条件
2、 上市地点的选择
1) 全球主要资本市场概况
2) 国内上市还是海外上市的对比表（以国内与香港为例）
3) 国内上市的几个资本市场的选择（主板、中小板、创业板、新三板）
3、 革命性改革的科创板详解
1) 六类企业适合在科创板上市
2) 科创板的五个革命性的制度突破
3) 科创板上市门槛之财务指标
4) 科创板的发行注册流程
5) IPO定价发行的核心要素
6) 科创板定价机制
第二单元 企业上市具体流程及时间表
1、股份改制，设立股份公司
1) 尽职调查
2) 规范整改
3) 引进战略投资者
4) 确定改制方案
5) 审计评估
6) 股改
股改的重点关注问题
a. 净资产折股
b. 股本到位问题
c. 股权清晰问题
d. 商标使用权
e. 土地使用权
f. 主营业务问题
g. 实际控制人问题
h. 违规占用资金问题
i. 关联交易问题
2、上市辅导
1) 法人治理结构的问题
2) 日常经营的规范运作问题
3) 同业竞争和关联交易
4) 财务的问题
5) 募集资金投向的问题
6) 纳税和补贴收入的问题
7) 内部控制
8) 环保问题
3、上报申报材料
1) 完成审计
2) 出具法律意见
3) 取得或出具相关文件
4) 制作申报材料
5) **券商内核
6) 上报证监会
4、证监会核准
1) 预先披露
2) 回复反馈
3) 修改材料
4) **审核
5) 核准发行
5、路演询价
1) 询价对象
2) 询价方式
3) 确定价格范围
4) 召开投资者工作会议
【案例】史上**贵的阿里巴巴路演解析
6、发行上市
1) 报送会后事项
2) 进行投资推介
3) 确定发行价格
4) 组织承销发行
5) 举行上市仪式
7、持续督导
1) 内控制度
2) 关联交易
3) 信息披露
4) 募集资金使用
【案例】企业IPO具体上市时间表
第三单元 企业上市IPO审核要点解密
1、 IPO审核要点解密
1) 独立性：资产、人员、财务、业务、机构
1) 持续盈利能力
2) 募投项目规划
3) 公司治理与规范运作
4) 财务与会计
5) 内部控制
6) 信息披露
2、 近3年IPO审核被否原因分析
1) 独立性
2) 持续盈利能力
3) 内部控制
4) 信息披露
5) 违法违规、虚假记载
3、 IPO审核被否案例分析
第四单元 企业上市前的融资
1、 “零利息”的内部融资创新17法
2、 创新债务融资30法
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【案例】售后回租融资
【案例】收益权转让融资
【案例】华夏幸福的夹层式资管计划
【案例】恒大的ABS融资案例
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3、 股权融资创新9法
【案例】FMG股权融资之路----空手套白狼
【案例】房地产企业**PE基金和公募基金组合的融资创新
4、 资本运作融资创新数十法
【案例】碧桂园的资本运作
【案例】杭州绿城打出资本运作组合拳渡过资金危机
【案例】“重组 夹层资本运作”创新融资
【案例】EPC F的多段资本运作产品结构创新融资
【案例】利用产业金融创新融资（汽车金融）
